FACEBOOK PONOWNIE POPRAWIA S-1: DODAJE 83 828 263 AKCJI KLASY, MOŻE ZEBRAĆ 16 MLD $ - TECHCRUNCH - MEDIA SPOŁECZNOŚCIOWE - 2019

Anonim

Facebook szybko i sprawnie dokonuje przeglądu w piątek, kiedy oczekuje się, że będzie dzwonił w dzwonku Nasdaq i będzie dostępny publicznie. Krótko mówiąc, każda rewizja stopniowo podnosi wartość firmy. Dzisiejsze zgłoszenie S-1 zwiększyło ofertę na Facebooku do 421 233 615 akcji zwykłych klasy A - 83 828 263 akcji więcej niż wczorajsza S-1, która posiadała 337 435 352 akcje zwykłe klasy A. Tymczasem wydaje się, że ilość akcji klasy B spadła.

Dzięki dodatkowym akcjom firma mogłaby potencjalnie zebrać nawet 16 miliardów dolarów, kiedy zostanie opublikowana, jak twierdzi Reuters. Facebook utrzymuje przedział cenowy 34-38 USD. Będzie handlował na Nasdaq jako FB.

Posunięcie mające na celu zwiększenie wielkości oferty można odczytać na dwa sposoby: jest to sposób na zaspokojenie popytu inwestorów, który to raport odnotował wysoki poziom.

Ale może to być również sposób na zwiększenie zaufania i zainteresowania firmą, aby odeprzeć niektóre z bardziej negatywnych raportów, jakie mieliśmy w ciągu ostatnich kilku dni, szczególnie w związku z działalnością reklamową Facebooka.

Zawierało ono wzmiankę o tym, w jaki sposób przejście na korzystanie z urządzeń mobilnych wpłynie na podstawowy biznes reklamowy Facebooka (który pokazuje wiele reklam na stronie w swojej głównej witrynie, ale mniej na urządzeniach mobilnych), ale także to, jak niektórzy reklamodawcy wycofują się z sieci. Wczoraj wielka historia była taka, że ​​Facebook stracił kontrakt z General Motors. Transakcja GM była warta 10 milionów dolarów - nie masowo pod względem wartości - ale bardzo zawstydzająca dla sieci społecznościowej z powodu: najwyraźniej zbyt trudno było firmie samochodowej oszacować zwrot z inwestycji.

Czy to możliwe, że Facebook już uwzględnia odchylenie GM w bilansie? Dzisiaj S-1 odnotowuje niewielki spadek "gotówki, ekwiwalentów gotówki i zbywalnych papierów wartościowych", które obecnie wynoszą 10 311 mln USD w porównaniu do 10 312 mln USD we wczorajszym raporcie. (Uwaga: może to być również związane z redukcją przez Facebooka alokacji akcji z akcjami sprzedawanymi przez inne osoby, staramy się to sprawdzić.) Aktualizacja:prawie na pewno z księgowymi dostrajającymi numery pro-forma podejścia dziennego, z ofertą GM nie odzwierciedloną dzisiaj w liczbach S-1.

Wśród innych zmian: wygląda na to, że rezerwy na Facebooku "greenshoe" również wzrosły: obecnie jest ich 63.155.042 akcji w porównaniu do 50 612 302 akcji wczoraj.

Kwota akcji zwykłych Klasy A, która zostanie ogłoszona przez FB, stanie się nieaktualna po tym, jak jej IPO również wzrosło: obecnie jest to 635 891 796 akcji w porównaniu do 598 396 111 akcji.

Kwota akcji zwykłych klasy B po IPO jest jednak niższa: 1 502 203 241 akcji w porównaniu do 1 539 688 818 wczoraj.

Łącznie dwie połączone klasy będą nadal posiadać taką samą liczbę akcji po IPO: 2 138 085 037 akcji.

Również Dan Primack zauważył, że niektórzy z udziałowców Facebooka zwiększają obecnie liczbę sprzedawanych przez siebie akcji:

Accel Partners sprzedaje obecnie 49 milionów akcji (w porównaniu do 38, 19 milionów w ciągu minionych dni S-1); DST sprzedaje 45, 66 mln akcji (wczoraj 26, 25 mln); Mail.ru sprzedaje 19, 6 milionów akcji (wczoraj 11, 27 milionów).

Jednym z nich nie są "podmioty powiązane z" Goldman Sachs, które podwajają liczbę sprzedanych akcji do 28 627 712 milionów (w porównaniu z 13 189 447 w wczorajszym zgłoszeniu).